벨로3D (VLDX) 주식 분석: 투자 전망과 성장 가능성
안녕하세요, 투자자 여러분! 오늘은 금속 3D 프린팅 기술 전문 기업 벨로3D (Velo3D, Inc., OTCQX: VLDX) 주식에 대해 분석하겠습니다. 벨로3D는 항공우주, 방산, 에너지 산업을 위한 고정밀 금속 부품 제조 솔루션을 제공하며, 최근 역주식분할과 신규 계약으로 주목받고 있습니다. 이 보고서는 2025년 8월 20일 기준 최신 데이터를 바탕으로 VLDX 주가, 최근 동향, 성장성, 투자 전망을 다룹니다. 투자 전 DYOR하세요!
기업 개요
벨로3D(Velo3D, Inc.)는 2014년 설립된 캘리포니아 프리몬트 기반의 금속 3D 프린팅 기술 기업으로, 레이저 파우더 베드 퓨전(L-PBF) 기술을 활용한 통합 솔루션을 제공합니다. 주요 제품은 Sapphire 프린터(Sapphire, Sapphire XC 등), Flow 소프트웨어, Assure 품질 관리 시스템, Intelligent Fusion 제조 프로세스로, SpaceX, Honeywell, Lam Research 등 주요 고객사를 대상으로 우주, 항공, 방산, 에너지 분야의 고부가가치 부품을 제조합니다.
- 주요 사업:
- 금속 3D 프린팅: 우주 로켓, 제트 엔진, 연료 공급 시스템 등 고정밀 부품 제조.
- 소프트웨어: Flow(부품 설계 스캔), Assure(실시간 품질 관리).
- 서비스: Rapid Production Solutions(RPS)로 공급망 최적화.
- 최근 동향:
- 2025년 7월 1일: 1:35 역주식분할 시행, 나스닥 상장 요건 충족 시도.
- 2025년 5월 13일: 1분기 매출 1,060만 USD (-11% YoY), EPS -0.13 USD (예상 하회).
- 2025년 4월 29일: Ohio Ordnance Works와 5년 계약 체결, RPS 매출 2026년 40% 전망.
- 2025년 4월 10일: 3,428만 주 및 워런트 발행, 1,200만 USD 자금 조달.
- 2025년 3월 25일: Arun Jeldi 신임 CEO 선임, 채무 교환으로 재무 구조 개선.
주식 현황 분석
2025년 8월 20일 기준, 벨로3D (VLDX) 주식 현황은 다음과 같습니다:
- 주가: 약 0.48 USD (약 672 KRW, 환율 1 USD = 1,400 KRW 기준).
- 시가총액: 약 1억150만 USD (약 1,421억 KRW).
- 24시간 주가 변동: +5.29% (전일 종가 0.457 USD).
- 52주 고점/저점: 고점 41.97 USD (58,758 KRW), 저점 0.095 USD (133 KRW). 현재 고점 대비 -98.86%, 저점 대비 +405.26%.
- 1개월 추세: -7.33% (7월 20일 0.52 USD → 8월 20일 0.48 USD).
- 1년 추세: -98.86% (2024년 8월 41.97 USD → 2025년 8월 0.48 USD).
- 거래량: 평균 100만 주, 최근 증가 (최근 3일 120만 주).
- 재무 하이라이트 (2025년 1분기):
- 매출: 1,060만 USD (-11% YoY).
- 순손실: 2,541만 USD (전년 -2,928만 USD 대비 개선).
- EPS: -0.13 USD (예상 하회).
- EBITDA: -6,841만 USD, 마진 -188.85%.
- 부채/자본 비율: 0.78, 현금 1,200만 USD.
- X 반응: 역주식분할 후 저점 안정화, 그러나 지속적 손실로 신중론 (@Stocktwits, @JavonTM1).
기술적 분석
- RSI (14일): 40 (중립, 과매도에서 회복 중).
- 지지선/저항선: 지지선 0.095 USD, 저항선 0.50 USD.
- 추세: 장기 하락 (-98.86%), 단기 중립 (-7.33%). 변동성 10.35%, 베타 389.54 (극고 변동성).
참고: 주가 차트는 Yahoo Finance, Nasdaq, TradingView에서 확인하세요.
성장성 분석
벨로3D는 금속 3D 프린팅 시장(2030년까지 연평균 20% 성장 예상)에서 고정밀 부품 제조로 경쟁력을 보유하고 있습니다. SpaceX 등 주요 고객사와의 계약 및 RPS 도입으로 성장 가능성이 있지만, 지속적인 손실과 재무 부담이 도전 과제입니다.
성장 요인
- RPS 도입: 2026년 매출의 40% 기여 전망, Ohio Ordnance Works 계약.
- 고객 기반: SpaceX, Honeywell, Lam Research 등 프리미엄 고객.
- 재무 개선: 채무 교환 및 1,200만 USD 자금 조달로 유동성 강화.
- 기술 경쟁력: Flow, Assure, Intelligent Fusion으로 설계 자유도 및 품질 관리 우위.
가격 예측
| 2025 | 560 | 840 | 1,400 |
| 2026 | 840 | 1,400 | 2,100 |
| 2030 | 1,400 | 2,800 | 4,200 |
참고: 예측은 RPS 매출 성장과 재무 개선 가정 하에 추정. 분석가 평가 부족으로 보수적 전망.
위험 요인
- 지속적 손실: 2024년 순손실 7,330만 USD, 2025년 1분기 2,541만 USD.
- 나스닥 상장 리스크: 역주식분할 후 주가 1 USD 미만, 상장 폐지 가능성.
- 경쟁: Nano Dimension, Stratasys 등과의 치열한 경쟁.
- 유동성 부족: 거래량 낮고, 소형주로 변동성 극심.
결론
벨로3D (VLDX)는 금속 3D 프린팅 시장에서 SpaceX 등 고객사와의 계약으로 성장 가능성을 보유하고 있으나, 주가 0.48 USD (-98.86% YoY)는 지속적 손실과 상장 폐지 리스크로 고위험 자산입니다. 2026년 RPS 매출 기여 전망은 긍정적이지만, 단기 변동성과 재무 부담으로 신중한 접근 필요합니다. 포트폴리오 1% 이내로 고위험 투자로 접근하고, 회사 웹사이트와 X (@Velo3D)를 통해 뉴스를 모니터링하세요.
투자는 본인 책임! 궁금한 점 있으시면 댓글로 문의해 주세요.
출처: